Sollzins vs. Effektivzins: Der Unterschied einfach erklärt

Sollzins vs. Effektivzins – diese Unterscheidung gehört zu den Klassikern der Sachkundeprüfung nach § 34k GewO und zu den häufigsten Fragen im Kundengespräch. Beide Zinssätze stehen in jedem Kreditangebot, beide sind Pflichtangaben, aber sie messen etwas ganz anderes. Hier erfährst du, worin der Unterschied besteht und wie du ihn sicher erklärst.

Kurz gesagt: Der Sollzins ist der vereinbarte Zinssatz, mit dem die Zinsen auf die Restschuld berechnet werden. Der effektive Jahreszins zeigt dagegen die Gesamtkosten des Kredits pro Jahr – inklusive der nach PAngV einzubeziehenden Kosten und des Zinseszinseffekts monatlicher Zahlungen. Für den Kreditvergleich zählt deshalb der Effektivzins.

Was ist der Sollzins?

Der Sollzins ist der Zinssatz, den Kreditgeber und Kunde im Vertrag vereinbaren. Mit ihm wird berechnet, wie viele Zinsen auf die jeweilige Restschuld anfallen. Bei einem Ratenkredit mit 6 % Sollzins p. a. fallen jeden Monat 0,5 % Zinsen auf die aktuelle Restschuld an. Früher sprach man auch vom Nominalzins.

Der Sollzins kann gebunden (fest für einen Zeitraum) oder veränderlich (variabel) sein. Diese Unterscheidung ist zum Beispiel für die Vorfälligkeitsentschädigung wichtig, die nur bei gebundenem Sollzins in Betracht kommt.

Was ist der effektive Jahreszins?

Der effektive Jahreszins nach der Preisangabenverordnung (PAngV) drückt die Gesamtkosten des Kredits für den Verbraucher als jährlichen Prozentsatz aus. Er berücksichtigt den Sollzins, die einzubeziehenden Kosten – etwa ein vom Kunden zu zahlendes Vermittlungsentgelt oder eine verpflichtende Versicherung – sowie die Zeitpunkte aller Zahlungen. Wie du ihn exakt ermittelst, zeigt die Anleitung Effektiven Jahreszins berechnen.

Sollzins vs. Effektivzins: Die Unterschiede im Überblick

Warum ist der Effektivzins auch ohne Gebühren höher?

Bei einem Ratenkredit werden die Zinsen monatlich verrechnet. Das wirkt wie ein unterjähriger Zinseszins: Der Kreditgeber erhält Zinsen früher, als wenn sie erst am Jahresende fällig wären. Rechnet man den Monatszins auf ein Jahr hoch, ergibt sich deshalb ein etwas höherer Jahreszins.

Welches Angebot ist günstiger? Ein Vergleich

Jetzt wird es praktisch. Dein Kunde liegt mit zwei Kreditangeboten vor dir. Angebot A wirbt mit einem niedrigeren Sollzins, verlangt aber eine einmalige Gebühr. Angebot B hat einen höheren Sollzins, aber keine weiteren Kosten.

Welche Prüfungsfallen gibt es zu Sollzins und Effektivzins?

In der IHK-Prüfung tauchen Sollzins und Effektivzins in Single- und Multiple-Choice-Fragen sowie in Rechenaufgaben auf. Diese Fallen solltest du kennen:

• „Der Sollzins enthält alle Kosten.“ Falsch – das ist der Effektivzins.
• „Der Kredit mit dem niedrigsten Sollzins ist immer der günstigste.“ Falsch, siehe Beispiel oben.
• „Effektivzins = Sollzins ÷ 12 × 12.“ Falsch – der Zinseszinseffekt fehlt.
• „Notarkosten und Verzugszinsen sind im Effektivzins enthalten.“ Falsch – sie gehören nicht hinein.
• „Eine freiwillige Restschuldversicherung erhöht den Effektivzins.“ In der Regel falsch – nur Versicherungen, die Voraussetzung für den Kredit sind, fließen ein.
• „Für die Zins- und Tilgungsanteile im Tilgungsplan nutzt man den Effektivzins.“ Falsch – die Zinsanteile werden mit dem Sollzins berechnet.

Wie erklärst du den Unterschied deinem Kunden?

Im Kundengespräch helfen keine Formeln, sondern Bilder. Ein bewährter Vergleich: Der Sollzins ist wie der Preis pro Liter an der Tankstelle, der Effektivzins wie die Gesamtrechnung inklusive aller Zusatzkosten. Wer nur auf den Literpreis schaut, übersieht die Nebenkosten. Zeige deinem Kunden außerdem die Gesamtkosten in Euro und die Monatsrate – diese drei Zahlen zusammen ergeben ein vollständiges Bild.

Achte darauf, dass du keine Beträge oder Zinssätze verwechselst und den Effektivzins nicht als „Zinssatz pro Monat“ darstellst. Gerade bei bonitätsabhängigen Angeboten solltest du klarstellen, dass der endgültige Zinssatz erst nach der Kreditwürdigkeitsprüfung feststeht.

Was bedeutet das für deine Beratung als Darlehensvermittler?

Als Kreditvermittler bist du verpflichtet, Verbraucher transparent über Kosten zu informieren. Der Effektivzins steht deshalb prominent in der Werbung nach PAngV und in der SECCI. Erkläre im Gespräch beide Werte: Der Sollzins zeigt, wie die Rate entsteht, der Effektivzins, was der Kredit insgesamt kostet. Mehr dazu im Beitrag SECCI und Informationspflichten.

Den kompletten Prüfungsbereich mit allen Kreditprodukten und dem Konditionsvergleich findest du im Leitfaden Kreditprodukte & Finanzierung. Für die Formeln zum Nachschlagen nutze die §34k-Formelsammlung, zum Nachrechnen eigener Beispiele den Kreditrechner.

Häufige Fragen

Was ist der Unterschied zwischen Sollzins und Effektivzins?

Der Sollzins ist der vereinbarte Zinssatz, mit dem die Zinsen auf das Darlehen berechnet werden. Der effektive Jahreszins zeigt die Gesamtkosten des Kredits pro Jahr, inklusive der einzubeziehenden Kosten und des unterjährigen Zinseszinseffekts.

Welcher Zins ist beim Kreditvergleich entscheidend?

Für den Kostenvergleich von Krediten mit gleicher Laufzeit ist der effektive Jahreszins die richtige Größe, weil er Gebühren und Zahlungszeitpunkte berücksichtigt.

Ist der Nominalzins dasselbe wie der Sollzins?

Umgangssprachlich werden die Begriffe oft gleich verwendet. Im Verbraucherkreditrecht und in der SECCI ist von Sollzins die Rede; der frühere Begriff Nominalzins taucht in älteren Unterlagen noch auf.

Kann der Effektivzins niedriger sein als der Sollzins?

Bei einem üblichen Ratenkredit mit monatlich nachschüssiger Zahlung nicht. Ohne Zusatzkosten liegt der Effektivzins durch den Zinseszinseffekt leicht darüber, mit Kosten deutlich darüber.